根據FOREXBNB的報導，獨角獸早知道披露，樂舒適計劃在3月初開展香港上市的管理層NDR（非交易路演），預計交易規模在2億至3億美元之間，目標是在2025年上半年通過港交所的聆訊。樂舒適於1月27日向港交所提交了上市申請，聯席保薦人為中金公司、中信證券和廣發證券（香港）。

樂舒適的招股說明書指出，該公司是一家國際性的衛生用品企業，專注於非洲、拉丁美洲和中亞等快速發展的新興市場，主要業務包括嬰兒紙尿褲、嬰兒拉拉褲、衛生巾和濕巾等嬰兒及女性衛生用品的研發、生產和銷售。

根據弗若斯特沙利文的報告，以2023年的銷量計算，樂舒適在非洲的嬰兒紙尿褲市場和衛生巾市場均佔據首位，市場份額分別為20.0%和14.0%；同時，在加納、肯亞、科特迪瓦、塞內加爾、喀麥隆和坦桑尼亞的嬰兒紙尿褲市場，以及在塞內加爾、肯亞和坦桑尼亚的卫生巾市场均排名第一。

值得注意的是，樂舒適的主要產品幾乎全部銷往非洲地區，報告期內，樂舒適在非洲地區的銷售收入佔全年收入的比例分別為99.9%、98.7%、98.2%。

憑藉超過15年的全球經營戰略，樂舒適已經成為非洲多國衛生用品行業的領先企業，也是新興市場的重要參與者。公司通過建立海外管理團隊和培養本地人才，優化人力資源配置，實現了跨國高效的經營運作。此外，樂舒適還建立了廣泛而深入的銷售網絡，覆蓋非洲、拉丁美洲和中亞30多個國家，截至2024年9月30日，公司在12個國家設立了18個銷售分支機構，並擁有超過2,500家批發商、經銷商、超市和其他零售商的廣泛銷售網絡。

依靠公司廣泛的銷售網絡，樂舒適在往績記錄期間實現了快速增長。2023年，公司的嬰兒紙尿褲和衛生巾的銷量分別達到37.14億片和13.33億片，同比分別增長24.0%和39.1%。儘管公司採取低價策略，但毛利率却出现了显著增长，2022年毛利率為23%，而2023年達到了35%。

在財務方面，樂舒適在2022年、2023年以及2023年2024年截至9月30日的九個月期間，收入分別約為3.20億元人民幣、4.11億元人民幣、3.12億元人民幣和3.34億美元；同期，年/期內利潤分別為1839萬元人民幣、6468萬元人民幣、4690.9萬元人民幣和7228.2萬美元。

據悉，樂舒適此次香港IPO募集的資金計劃用於擴大公司的整體產能和升級生產線；在非洲、拉丁美洲和中亞進行營銷和推廣活動；戰略性收購衛生用品行業的業務；升級公司的CRM系統，並在公司多個國家的業務中逐步實施；聘請管理顧問公司對新市場和新產品進行分析，並就策略執行及企業管理提供建議；以及用作營運資金和一般公司用途。