盤前市場動向
1. 1月13日(週一)美股前，美股三大股指期貨齊跌。截至發稿，道瓊期貨跌0.27%，標普500指數期貨跌0.77%，納指期貨跌1.15%。蘋果、英偉達、微軟等大型科技股盤前持續暴跌。
2. 截至發稿，德國DAX指數跌0.74%，英國富時100指數跌0.86%，法國CAC40指數跌0.79%，歐洲斯托克50指數跌0.97%。
3. 截至發稿，WTI原油漲1.74%，報77.07美元/桶。布伦特原油漲1.79%，報81.19美元/桶。
市場消息
事關聯準會降息！重磅數據將發布。上週五，美國勞工統計局發布去年12月非農就業數據，由於數據遠超預期，市場對聯準會降息預期下降，引發了全球市場大幅波動。本週，美國2024年12月CPI數據、美國零售销售數據等重要數據也将发布。这些數據将进一步反映美國经济、通膨、就業基本面，對聯準會降息決策有重要參考。對於將於1月15日晚間公佈的2024年12月CPI數據，目前市場預計，12月CPI環比增速將維持在0.3%，年增速將由前值2.7%上升至2.9%，為5個月以來最高水平，剔除能源和食品等波動較大因素的核心CPI通膨同比增长预计仍将维持在3.3%，環比增速將放緩至0.2%。另外，號稱“恐怖數據”的2024年12月美國零售销售數據将于1月16日晚間公佈，若其和非农就业數據一样超预期，恐進一步打壓聯準會降息預期。2024年11月未经通膨调整的零售销售环比增0.7%，創下去年9月以來新高，略高於預期的0.6%。
美國經濟持續強勁，高盛預計美元未來一年將上漲5%。高盛集團上調了美元的預測，理由是美國經濟強勁，而川普政府擬實施的關稅政策可能會減緩聯準會放鬆貨幣政策的步伐。包括Kamakshya Trivedi在內的高盛策略師在報告中表示：“我們預計，隨著新關稅的實施和美國經濟持續表現強勁，美元將在未來一年上漲約5%。”另外，該行補充稱，即使在上調對美元的預測後，仍認為美元有進一步走強的風險。該行表示，這在一定程度上可能是因為儘管關稅提高，但美國經濟仍有可能維持韌性。高盛目前預計，歐元兌美元匯率將在6個月內跌破平價，至1歐元兌0.97美元。另外，高盛預計，英鎊兌美元匯率將在6個月內跌至1英鎊兌1.22美元，此前預測為1英鎊兌1.32美元。該行還預計，澳幣兌美元匯率將在3個月後跌至1澳幣兌0.62美分，此前預測為1澳幣兌0.66美分。
美債殖利率破5%，標普500指數漲勢已經到頭?多年來，似乎沒有什麼可以阻止美國股市勢不可擋的上漲勢頭，標普500指數從2023年初到2024年底飆升了50%以上，在此過程中增加了18兆美元的價值。然而，現在華爾街看到了最終可能破壞這波漲勢的因素：美國公債殖利率超過5%。Janus Henderson 全球解決方案主管Matt Peron表示：“如果10年期美債殖利率達到 5%，投資人就會本能地拋售股票。這種情況可能需要幾週甚至幾個月的時間才能結束，在此期間，標普500指數可能會下跌10%。”原因很簡單，債券殖利率上升使得美國公債殖利率更具吸引力，同時也增加了企業籌集資金的成本。貝萊德iShares投資策略主管Kristy Akullian表示，雖然除了整數心理因素外，對5%的執著“沒有什麼魔力”，但感知障礙可能會造成“技術障礙”，這意味著殖利率的快速波動可能會使股市難以上漲。
看漲押注創八個月新高之際，對俄製裁或“助攻”油市重啟漲勢？最近，美國宣布了針對俄羅斯能源產業的一攬子全面製裁，這提振了原油市場的樂觀情緒，但事實上，基金經理在此之前就已經累積了八個月來最大的布蘭特原油淨多頭部位。這些舉動是由於北半球的冬季比預期的要冷，以及人們對美國候任總統川普將試圖限制伊朗石油供應的預期。根據上週五公佈的數據，截至1月7日，投機者增加了全球原油基準的整體看漲頭寸，將淨多頭合約數量增加了近4萬手，達到近22.7萬手。這在很大程度上是由只做多合約的增加所推動的，而只做空的合約略有下降。
川普“經濟軍師”主張：關稅調至20%-50%，放棄強美元、強迫聯準會QE。川普提名的经济顾问委员会主席Stephen Miran提出了他的經濟理論。他撰文指出，與目前的2%關稅相比，美國的平均關稅更應該在20%左右，甚至鋼彈50%。他將關稅描述為一種工具，將削弱美元的國際幹預描述為另一種工具，他認為這些工具可以解決長期存在的全球緊張局勢：美國對其他國家的經濟和軍事支持導緻美元高估、貿易逆差擴大與工業基礎空心化。他在去年11月的一份報告中寫道：“全面关税和放棄強美元的政策可能会产生几十年来最广泛的政策影响，從根本上重塑全球貿易和金融體系。”
個股訊息
強生(JNJ.US)以每股132美元現金收購Intra-Cellular(ITCI.US)。強生已同意以每股 132.00 美元的現金收購生物製藥公司 Intra-Cellular Therapies的所有流通股，總股權價值約為 146 億美元。專注於開發和商業化中樞神經系統疾病治療方法的Intra-Cellular Therapies股價受此消息影響盤前上漲約 36% 。此次交易預計將於今年稍晚完成，但需獲得相關監管部門的批准、Intra-Cellular Therapies股東的批准以及其他常規成交條件。此次交易將透過現金和債務相結合的方式籌資。據悉，Intra-Cellular開發了治療精神疾病和神經系統疾病的新療法，目前正在研發一種治療重度憂鬱症的藥物，該藥物正處於後期試驗階段。
美國延後執行新日鐵收購美國鋼鐵(X.US)交易禁令。新日鐵和美國鋼鐵在上週六晚間的聯合聲明中表示，美國拜登政府已將阻止新日鐵149億美元收購美國鋼鐵的命令延後到6月中旬。兩家公司表示：“我們很高興美國外國投資委員會(CFIUS)將拜登總統行政命令中有關雙方永久放棄交易的要求延至2025年6月18日。我們期待完成這筆交易，這將為美國鋼鐵業和我們所有的利益相關者帶來最好的未來。”兩家公司上週提起訴訟，試圖推翻該命令，聲稱拜登對該交易的反對使他們無法得到公平的審查。他們要求聯邦上訴法院推翻拜登的命令，並下令重新審查，以便有機會完成合併。截至發稿，美國鋼鐵週一美股盤前漲超5%。
洛杉磯火災造成數千億美元損失，穆迪預計Mercury Global(MCY.US)、Allstate(ALL.US)等加州保險公司將面臨巨額賠償。對於財產和意外傷害保險公司來說，這場災難預計將造成數十億美元的損失，可能是美國有史以來最昂貴的火災。穆迪副總裁兼資深信貸官Jasper Cooper上週四在研究報告中寫道：“鑑於受災地區的房屋和企業價值很高，我們預計保險損失將達數十億美元，並將對在洛杉磯擁有大量房屋和商業地產市場份額的財產保險公司造成巨大損失。”這家信用評級公司列出了該州房屋和商業保險的頂級私人保險公司。對加州房屋保險保單敞口最大的上市公司是：Mercury Global，持有8.39億美元的直接保費;Allstate，持有7.92億美元的直接保費;Travelers(TRV.US)，持有8.05億美元的直接保費。
葛蘭素史克(GSK.US)將斥資11.5億美元收購IDRx，擴大抗癌業務。英国制药商葛蘭素史克周一表示，將斥資11.5億美元收購美国生物技术公司IDRx。這筆交易包括10億美元的預付款。資料顯示，IDRx正在開發一種用於胃腸道間質瘤的實驗性藥物。这笔交易将使葛蘭素史克进一步扩大其日益增长的肿瘤产品组合。葛蘭素史克一直在努力应对疫苗业务的下滑，並於近年來擴大了其抗癌藥物業務，包括與Hansoh Pharma和Sierra Oncology的交易。
重要經濟數據和事件預告
北京時間隔日00:00 美國12月紐約聯儲1年通膨預期
