FOREXBNB獲悉，12月4日港股市場，北水成交淨賣出103.6億港幣，其中港股通(滬)成交淨賣出43.65億港幣，港股通(深)成交淨賣出59.95億港幣。
北水淨買進最多的個股是建設銀行(00939)、中海油(00883)、中國神華(01088)。北水淨賣出最多的個股是盈富基金(02800)、恆生中國企業(02828)、騰訊(00700)。
港股通(滬)活躍成交股
港股通(深)活躍成交股
建設銀行(00939)獲淨買入5.23億港幣。訊息面上，中泰證券稱，監理放開資本高級法申請驗收。若後續上市第一檔銀行均實施高級法，預計上市第一檔銀行核心一級資本適足率提升1個點以上。花旗則表示，明年為內銀股本集資的重要一年，偏好防守性高股息率大型銀行。花旗估計，六大內銀在股本攤薄屬一次性，此後在可見的將來不會再進行股本集資，由於財政部依賴六大銀行的股息償還債務，因此預期六大銀行的獲利成長平穩，且有穩定派息率。
中海油(00883)獲淨買入3.98億港幣。訊息面上，美國財政部海外資產管制辦公室發布聲明，宣布對在將伊朗石油運往國外市場方面發揮關鍵作用的35個實體和船隻實施制裁。高盛先前指出，如果伊朗原油出口受到干擾，布倫特油價可能會升至90美元區間，漲幅取決於OPEC是否能夠彌補供應缺口。而有媒體報道，OPEC+已接近達成協議，將石油增產計畫再往後延後三個月，預計將在周四會議上正式公佈。
中國神華(01088)獲淨買入3.7億港幣。訊息面上，建銀國際發布研報稱，受到季節性暖氣需求增加以及中國電力公司庫存天數減少的推動，該行預計第四季熱煤價格將在年底逐漸恢復；對於明年，基於改善的經濟狀況和全國的煤炭生產控制，該行預期熱煤價格將溫和上漲5%，達到每噸人民幣905元。山西證券則表示，隨著回購增持再貸款和SFISF等貨幣工具的不斷落地，套息交易可望持續深化煤炭紅利價值，建議關注彈性高股息品種和穩定高股息品種。
中國移動(00941)獲淨買入2.59億港幣。訊息面上，瑞銀表示，預計電信公司將更加關注企業業務的獲利能力和現金流，而不僅僅是追求收入成長。該行認為，儘管行業服務收入成長放緩，但電信公司可望實現全年利潤指導，得益於營運槓桿的改善、需求驅動的資本支出投資，以及將獲利能力作為企業業務的首要任務。瑞銀維持對中國電信業的正面評價，并特别推荐中國移動作为首选股，因為其在行動市場佔有率成長方面面臨的壓力較小。
中芯國際(00981)獲淨買入3494萬港幣。訊息面上，在美國商務部公佈新一輪出口管制實體清單後，12月3日，國內有關部門、科技產業產業協會及市場頭部企業，正面回應外界關切，迅速評估影響並考慮應對策略。其中，中國互聯網協會、中國汽車工業協會、中國半導體產業協會、中國通信企業協會均發布聲明，呼籲國內企業審慎選擇採購美國晶片。光大證券認為，中國是全球重要的半導體產品和設備市場，美國此舉將進一步割裂全球半導體市場，也將倒逼國內ICT產業加速國產化進程。
康方生物(09926)獲淨買入3281萬港幣。訊息面上，康方生物宣布，開坦尼(卡度尼利，PD-1/CTLA-4)和依達方(依沃西，PD-1/VEGF)均首次納入中國國家醫療保障局公佈的最新版《國家基本醫療保險、工傷保險及生育保險藥品目錄》，協議有效期限均為2025年1月1日至2026年12月31日。
港股ETF遭北水資金拋售，盈富基金(02800)、恆生中國企業(02828)分別遭淨賣出110.7億、23.85億港元。訊息面上，12月2月，10年期公債殖利率罕見地跌破2%，創2002年4月以來新低。中泰國際認為，交易12月重要會議的政策刺激預期是目前港股表現的主要支撐。日前多位聯準會官員表態支持聯準會12月再降息，利率期貨預計12月降息25個基點機率達到72.5%，美債利率受到降息預期升溫而回落。不過，相對於海外市場，港股走勢的決定性因素仍取決於內生經濟復甦動能及政策舉措。
另外，阿里巴巴-W(09988)獲淨買入6307萬港幣，而騰訊(00700)遭淨賣出2.52億港幣。
