FOREXBNB獲悉，交銀國際發布研究報告稱，第二批全國中藥飲片集採啟動。11月13日，全國中藥飲片聯盟採購辦公室發文宣布第二批中藥飲片聯採啟動填報。此次中藥飲片集採擴展至全國範圍，納入45個品種。透過綜合評審、競價報價兩環節確定擬中選藥品，降幅20%以上、價差1.2倍是擬中選的關鍵因素。第二批耗材、試劑價格治理全國啟動。此次治理範圍為10個腫瘤標記類收費。值得注意的是，此次調價的10個腫瘤標記與近期安徽省牽頭的27省體外診斷試劑集採品種重疊。
該行表示，鑑於以往中藥集採整體降價溫和，該行預計此輪集採中，龍頭企業將可望以價換量，產業集中度將進一步提升。另外，隨著與試劑相關的兩批價格治理在全國內陸續開展，預計未來會有更多的試劑和耗材納入。近期醫藥板塊在大幅震盪後小幅回升，考慮到板塊估值仍處於歷史底部、疊加後續財政、醫保/商保利好政策出台+流動性改善，該行認為仍有進一步修復空間。
交銀國際繼續重點推薦健保談判潛在受益標的，包括康方生物(09926)、先聲藥業(02096)、傳說生物(LEGN.US)、雲頂新耀-B(01952)等短期催化劑豐富、獲利高成長或損益平衡時間點明確、估值有較大修復彈性的創新藥標的，同時建議關注：1)消費屬性較強的民營醫療服務和醫美標的;2)市值與基本面偏離較大的中小型創新藥企，流動性改善後的反彈彈性將十分可觀;3)股息率高、可望受益於產業整體基本面改善的醫藥商業流通標的。
